Guía Rápida para Comprar créditos impagados con garantía hipotecaria

NPLs (Non-Performing Loans)  en España

1. Comprender los NPLs y su Tipología

• NPLs (Non-Performing Loans): Son préstamos que el deudor no puede pagar según los términos acordados.
• NPLs Seguros: Están respaldados por activos, generalmente bienes inmuebles, lo que reduce el riesgo para el comprador.

2. Conocer el Mercado Español

• En España, los NPLs suelen estar gestionados por bancos, fondos de inversión, y plataformas especializadas.
• El auge de los NPLs tras la crisis financiera y la pandemia ha generado un mercado activo, regulado por el Banco de España y supervisado por la CNMV.

3. Evaluar el Activo Subyacente

• Ubicación y Valoración: Analiza la ubicación y el valor de mercado del inmueble.
• Estado Legal: Verifica que no haya cargas o litigios que compliquen la ejecución del préstamo.
• Estado del Crédito: Revisa el historial del prestatario y las probabilidades de recuperación.

4. Realizar un Due Diligence Exhaustivo

• • Legal: Asegúrate de que el contrato es ejecutable y que no existen impedimentos legales.
  • Técnico: Inspecciona el estado del inmueble si está vinculado al préstamo.
  • Financiero: Evalúa los costos de adquisición, ejecución y posibles beneficios.

5. Decidir el Canal de Compra

• Bancos:Ofrecen carteras de NPLs a través de subastas privadas o acuerdos directos con grandes inversores (fondos)
• Plataformas Especializadas: inmubi.com es una plataforma de distribución de  NPLs respaldados por activos.

6. Aspectos Jurídicos y Regulatorios

• Familiarízate con la Ley Hipotecaria Española y la Ley de Enjuiciamiento Civil, especialmente sobre procedimientos de ejecución hipotecaria.
• Cumple con los requisitos de la CNMV si eres una entidad inversora.

7. Financiación de la Compra

• Fondos Propios: Ideal para pequeños inversores.
• Financiación Bancaria: Algunos bancos ofrecen préstamos para adquirir carteras de NPLs.
• Sindicados: Inversión compartida entre varios inversores.

8. Gestión del Activo Post-Compra…más

• Decide entre:
  • Recuperación del Crédito: Negocia con el deudor para recuperar el importe adeudado.
  • Ejecución del Activo: Lleva a cabo el procedimiento para tomar posesión del activo subyacente.
  • Venta: Revende el NPL o el inmueble tras ejecución para obtener rentabilidad.

9. Riesgos a Considerar

• Valor del Activo: Riesgo de sobrevaloración del inmueble.
• Demoras Legales: Procesos judiciales prolongados.
• Fluctuaciones del Mercado: Cambios en el valor inmobiliario o en las condiciones económicas.

10. Buscar Asesoramiento Profesional

• Abogados Especializados: Para el análisis legal y la ejecución.
• Consultores Financieros: Para valorar riesgos y rentabilidad.
• Gestores de Activos: Para administrar y optimizar la recuperación del activo.

Consejo Final

Investigar y preparar una estrategia sólida es clave al invertir en NPLs. Es un mercado con alto potencial, pero requiere experiencia y análisis detallado para maximizar beneficios y mitigar riesgos.